بازار ارز و طلا از نوسان خارج شد؛ درهم و تتر بازیگران اصلی بازار دلار

تحلیل بازارهای مالی: ثبات نسبی در بازار ارز و طلا، نقش پررنگ درهم و تتر در تعیین نرخ دلار

پس از چند روز تجربه نوسانات رفت و برگشتی، قیمت دلار در بازار تهران امروز با یک جهش قابل توجه در محدوده نود هزار تومان به کار خود آغاز کرد. این افزایش قیمت که با رشد همزمان ارزش تتر، ارز دیجیتال پرطرفدار در ایران، و افزایش نرخ درهم امارات متحده عربی همراه بود، به طور مستقیم تحت تأثیر افزایش سطح تنش‌های کلامی از سوی مقامات ایالات متحده آمریکا، به ویژه در ارتباط با روند مذاکرات هسته‌ای با جمهوری اسلامی ایران، قرار گرفت.

در پی اتخاذ لحنی تندتر از سوی واشنگتن، جو حاکم بر بازار ارز تهران دستخوش تغییر شد و فروشندگان ارز با احتیاط بیشتری در معاملات خود عمل کردند. این احتیاط در نهایت منجر به کاهش میزان عرضه ارز در بازار گردید و در نتیجه، نرخ‌ها در مسیر صعودی قرار گرفتند.

تحلیلگران و فعالان بازار ارز بر این باورند که هیجانات ناشی از فروش‌های ابتدایی هفته جاری، که عمدتاً تحت تأثیر سیگنال‌های مثبت دیپلماتیک شکل گرفته بود، تا حد زیادی فروکش کرده و بازار در حال حاضر به یک وضعیت نسبی از تعادل میان عرضه و تقاضا رسیده است. در این میان، برخی از گمانه‌زنی‌ها حاکی از ورود بازیگران و خریداران بزرگ به بازار با هدف تلاش برای حفظ سطح عمومی قیمت‌ها، به ویژه در حوزه‌های ارز و طلا، است. این گروه‌های قدرتمند با تزریق نقدینگی قابل توجه به بازار، تلاش کرده‌اند تا از تثبیت نرخ دلار در محدوده هشتاد هزار تومانی جلوگیری کرده و به دنبال تعریف یک کف قیمتی جدید برای بازار باشند.

با وجود این تحولات، قیمت دلار در بازار تهران معاملات امروز را بدون تغییر محسوس نسبت به نرخ پایانی روز گذشته و در میانه کانال نهم از کریدور هشتم آغاز کرد. با این حال، در نیمه اول معاملات، شاهد یک نوسان مثبت و صعود قیمت به میزان دو کانال بودیم که در نتیجه آن، دلار تا پله سوم از کانال اول کریدور نهم پیشروی کرد. اما در نیمه دوم معاملات، روند بازار تغییر کرد و با یک نوسان منفی به میزان دو کانال، قیمت دلار مجدداً عقب‌نشینی کرد و تا کف کانال نهم از کریدور هشتم کاهش یافت.

تحلیل تکنیکال و پیش‌بینی قیمت دلار:

بر اساس پیگیری‌های انجام شده توسط اقتصادنیوز از دیدگاه تحلیلگران بازار ارز، از منظر تحلیل تکنیکال، یک کف حمایتی مهم برای قیمت دلار در محدوده پله ششم تا هفتم از کانال هشتم کریدور هشتم قرار دارد. این سطح حمایتی همان نقطه‌ای بود که امروز مانع از افت بیشتر قیمت شد و نشانه‌هایی از احتمال بازگشت قیمت در آن مشاهده گردید. در صورتی که این محدوده حمایتی با فشار فروش شکسته شود، احتمال افت قیمت تا کف کانال پنجم از کریدور هشتم نیز مطرح خواهد بود.

در مقابل، یک مقاومت کوتاه‌مدت در محدوده پله سوم از کانال اول کریدور نهم قرار دارد. عبور و تثبیت قیمت بالاتر از این سطح می‌تواند راه را برای ورود مجدد به میانه‌های کریدور نهم و در نهایت، آزمایش سقف این کریدور هموار سازد.

نوسانات قیمت دلار در هرات:

قیمت دلار در بازار هرات نیز معاملات امروز را با یک نوسان مثبت به میزان ۶۰۰ تومان در میانه کانال نهم از کریدور هشتم آغاز کرد. در نیمه اول معاملات، قیمت دلار در هرات در یک محدوده رفت و برگشتی بین کانال‌های هشتم و نهم این کریدور معامله شد. در میانه روز، با یک نوسان مثبت، قیمت وارد کریدور نهم شد و تا میانه کانال اول این کریدور نیز پیشروی کرد. با این حال، در ادامه معاملات، روند تغییر کرد و با یک نوسان منفی، قیمت دلار در هرات مجدداً به کریدور هشتم بازگشت و تا کف این کانال کاهش یافت.

تأثیر عوامل سیاسی بر بازار ارز:

به اعتقاد کارشناسان و تحلیلگران بازار ارز، روند آتی قیمت دلار به شدت تحت تأثیر سیگنال‌های سیاسی و اخبار مربوط به مذاکرات آتی بین ایران و قدرت‌های جهانی قرار خواهد داشت. در صورتی که اخبار مثبتی در این زمینه منتشر شود، تثبیت قیمت در سطوح حمایتی فعلی محتمل خواهد بود. اما در صورت بروز تنش‌های جدید یا بی‌نتیجه ماندن گفت‌وگوها، می‌توان انتظار داشت که بازار به سمت سطوح مقاومتی بالاتر متمایل شود.

وضعیت بازار درهم امارات:

نرخ درهم امارات نیز معاملات امروز را با یک گپ مثبت به میزان ۷۰۰ تومان و در سطح ۲۵ هزار تومان آغاز کرد. در نیمه اول معاملات، قیمت درهم با افزایش تدریجی، تا سطح ۲۵ هزار و ۴۰۰ تومان صعود کرد. با این حال، در میانه روز، روند تغییر کرد و قیمت با از دست دادن این کانال صعودی، تا سطح ۲۴ هزار و ۶۰۰ تومان کاهش یافت.

فعالان بازار ارز معتقدند که درهم در محدوده ۲۴ هزار و ۴۰۰ تومان از یک سطح حمایتی قوی برخوردار است و حفظ این محدوده می‌تواند معامله‌گران را به تداوم روند صعودی امیدوار کند. در مقابل، از دست رفتن این مرز حمایتی می‌تواند قیمت درهم را به کانال‌های کاهشی هدایت کند. مرز مقاومتی پیش روی درهم در سطح ۲۵ هزار و ۵۰۰ تومان قرار دارد که عبور و تثبیت روزانه قیمت بالاتر از آن، شانس افزایش بیشتر قیمت را تقویت خواهد کرد.

کاهش قیمت ارز در بازار رسمی:

در سوی دیگر، بازار ارز رسمی کشور نیز امروز شاهد کاهش قیمت دلار و یورو بود. بر اساس اعلام مرکز مبادله ارز و طلای ایران، قیمت دلار با یک نوسان منفی، کانال ۷۱ هزار تومان را از دست داد و به ۷۰ هزار و ۸۸۶ تومان رسید. نرخ حواله دلار نیز با یک گپ منفی، کانال ۶۹ هزار تومان را از دست داد و به ۶۸ هزار و ۹۵۵ تومان نرخ‌گذاری شد. قیمت یورو نیز با یک گپ منفی، در سطح ۸۰ هزار و ۵۱۶ تومان معامله شد و حواله یورو نیز ۷۸ هزار و ۳۲۳ تومان قیمت خورد. در بازار رسمی، درهم امارات نیز ۱۹ هزار و ۳۰۱ تومان نرخ‌گذاری و حواله درهم ۱۸ هزار و ۷۷۶ تومان معامله شد.

تأثیر سیگنال‌های سیاسی ابتدای هفته:

آغاز هفته پایانی فروردین‌ماه با سیگنال‌های سیاسی مهمی همراه بود؛ از جمله نشانه‌هایی از احتمال گشایش در روابط بین تهران و واشنگتن. این موضوع باعث شد تا فضای کلی بازار ارز به سمت افزایش عرضه و شکل‌گیری صف‌های فروش پیش برود. بسیاری از معامله‌گران این موج فروش را ناشی از ترس از افت‌های بیشتر قیمت دانسته و آن را واکنشی زودگذر به چشم‌انداز مثبت سیاسی ارزیابی کرده‌اند.

انتظار بازار برای مذاکرات عمان:

در حال حاضر، تمرکز و توجه اصلی بازار ارز به دور بعدی گفت‌وگوهای غیرمستقیم بین ایران و ایالات متحده آمریکا است که قرار است در هفته آینده به میزبانی کشور عمان برگزار شود. این مذاکرات، اگرچه هنوز در مراحل مقدماتی قرار دارند، اما نقش قابل توجهی در کنترل انتظارات تورمی و جلوگیری از جهش‌های ناگهانی نرخ ارز ایفا کرده‌اند.

برخی از فعالان بازار ارز بر این باورند که بازار، بخش عمده‌ای از انتظارات مثبت مربوط به تحولات دیپلماتیک را پیش از این پیش‌خور کرده است. از این رو، حتی در صورت انتشار اخبار جدید در رابطه با روند مذاکرات، احتمال تکرار ریزش‌های سنگین اخیر چندان بالا نخواهد بود، مگر آنکه گشایش‌های سیاسی فراتر از حد انتظارات رقم بخورد.

وضعیت بازار رمزارزها و تتر:

در بازار رمزارزها، بیت‌کوین پس از بازگشایی در سطح ۸۵ هزار و ۲۰۰ دلار، با افزایش تقاضا تا محدوده مقاومتی ۸۵ هزار و ۹۶۰ دلار پیشروی کرد، اما با آغاز اصلاح قیمتی در نیمه دوم معاملات، در حال حاضر در سطح ۸۵ هزار و ۷۱۰ دلار معامله می‌شود. تحلیلگران تکنیکال محدوده ۸۴ هزار و ۶۰۰ دلار را حمایت کلیدی می‌دانند و عبور از مقاومت ۸۵ هزار و ۹۶۰ دلار می‌تواند راه را برای صعود بیشتر هموار کند. قیمت تتر نیز در ۲۴ ساعت گذشته نوسانات قابل توجهی داشته و در زمان نگارش این گزارش در محدوده ۸۹ هزار تومان معامله می‌شود. حمایت نخست تتر در مرز ۸۸ هزار تومان قرار دارد و در صورت حفظ این سطح، احتمال بازگشت به مقاومت ۹۰ هزار و ۵۰۰ تومان وجود دارد. نوسانات دلار در بازار تهران و همچنین تأثیرپذیری تتر از نرخ حواله درهم و دلار هرات، پیش‌بینی نوسانات بیشتر تتر در روزهای آتی را تقویت می‌کند.

نوسان بازار طلا و سکه در سایه اخبار سیاسی:

در بازار طلا و سکه، واکنش به تحولات سیاسی و لحن تهاجمی مقامات آمریکایی، به ویژه اظهارات دونالد ترامپ و نماینده ویژه آمریکا در امور خاورمیانه، موجب افزایش قیمت‌ها شد، اما در نیمه دوم معاملات قیمت‌ها به سطوح بازگشایی بازگشتند. قیمت طلای ۱۸ عیار نیز با جهش از مرز ۷ میلیون تومان عبور کرد اما مجدداً به کانال شش میلیون تومان بازگشت. افزایش قیمت طلای جهانی نیز عامل تقویت‌کننده بود. قیمت طلای جهانی نیز نوسانات مشابهی را تجربه کرد. تحلیلگران فنی حمایت طلای جهانی را در محدوده ۳۲۰۰ دلار و مقاومت آن را در محدوده ۳۲۴۵ دلار می‌دانند. قیمت طلای آبشده نیز نوسانات مشابهی داشت. قیمت سکه امامی نیز پس از صعود تا ۸۴ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان، مجدداً به محدوده ۸۰ میلیون تومان بازگشت. تحلیلگران حمایت کلیدی سکه امامی را در محدوده ۷۹ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان و مقاومت اصلی را در محدوده ۸۳ میلیون و ۷۰۰ هزار تومان تا ۸۴ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان ارزیابی می‌کنند.

خروج بازار از حالت سود و زیان سنتی:

به گفته کارشناسان، در شرایط فعلی، بازار ارز و طلا تحت تأثیر شدید اخبار داخلی و بین‌المللی از حالت سود و زیان سنتی خارج شده و به بستری برای حذف معامله‌گران هیجانی تبدیل شده است. در این بازار پرنوسان، تحلیل‌های روانی و رفتاری اهمیت بیشتری نسبت به تحلیل‌های عددی پیدا کرده‌اند. معامله‌گران حرفه‌ای در این فضا به دنبال حفظ سرمایه هستند و دو رویداد مهم پیش‌رو، یعنی جلسه FATF و سفر مدیرکل آژانس بین‌المللی انرژی اتمی به تهران، می‌تواند نقش تعیین‌کننده‌ای در شکل‌گیری انتظارات و تصمیمات معامله‌گران ایفا کند. موضع‌گیری‌های بین‌المللی اخیر نیز بازار را وارد مرحله‌ای کرده است که پیش‌بینی آن صرفاً بر اساس تحلیل تکنیکال یا اخبار اقتصادی امکان‌پذیر نیست. آنچه در جریان است، نبردی برای بقا در بازاری است که قوانین آن به طور مداوم در حال تغییر است.